投资建议：我们预计公司2022-2024年实现营业收入分别为370.54、365.09、383亿元，实现净利润175.88、179.61、196.4亿元，对应EPS分别为3.24、3.31、3.62元/股，目前股价对应PE为8.8、8.6、7.9倍。维持“增持-A”评级，6个月目标价36元/股。

　　风险提示：主营产品价格不及预期，需求不及预期，项目进展不及预期